Allen & Overy berät SAP SE im Zusammenhang mit einer revolvierenden Kreditlinie mit Nachhaltigkeitskomponente in Höhe von 3 Milliarden Euro

Die Kreditlinie hat eine Laufzeit von fünf Jahren mit zwei Verlängerungsoptionen über insgesamt bis zu zwei Jahre und wurde unter 20 Kernbanken syndiziert. Eine mögliche zukünftige Inanspruchnahme darunter ist nicht an die Einhaltung finanzieller Kennzahlen gebunden. Die neue Fazilität löst die frühere Kreditlinie über 2,5 Milliarden Euro ab.

In Einklang mit SAPs strategischer Verpflichtung zur Nachhaltigkeit wurde erstmalig eine Nachhaltigkeitskomponente in der Kreditlinie verankert, welche die Marge an SAPs Zielen für Netto-Null Treibhausgasemissionen entlang der Wertschöpfungskette und Frauen in Führungspositionen koppelt.

Die neue revolvierende Kreditlinie stellt einen wichtigen Teil der Finanzstrategie von SAP dar. Mit dem höheren Volumen und der Aufnahme einer Nachhaltigkeitskomponente erhöht die neue Kreditlinie die finanzielle Flexibilität des Unternehmens und betont dessen Verpflichtung zur Nachhaltigkeit.

Citibank, Commerzbank AG, Landesbank Hessen-Thüringen Girozentrale und ING Bank wurden bei dieser Transaktion als Koordinatoren, Bookrunner und Konsortialführer mandatiert.

Allen & Overy berät SAP regelmäßig u.a. in Finanzierungsfragen, so auch bei der Refinanzierung der nun abgelösten Kreditlinie aus dem Jahr 2017.

Das Allen & Overy-Team bestand aus Partner Thomas Neubaum (Bank- und Finanzrecht), Partnerin Dr. Heike Weber (Steuerrecht), Counsel Dr. Mark Hallett und Associate Anastasiya-Evangelina Wiegand (beide Bank- und Finanzrecht, alle Frankfurt).

In-house bei der SAP SE beriet Anette Kirnberger, Lead Senior Legal Counsel.